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做新时代下的理性乐观者

作者: 深圳市爱智资产管理有限公司发表时间:2018-09-30 17:50:56浏览量:737

然而理想与现实总是有巨大的鸿沟。从一个稳定的状态演进到另一个更好的稳定状态,中间需要经历一个不确定不稳定的状态!
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       今天是国庆节。再过2个月,将迎来改革开放40周年纪念庆典。


       改革开放40年的中国,在2018年走到了历史的关键路口,外有贸易战,内有改革焦虑症,让高速狂奔了40年的中国慢了下来!


       40年,是而立之年,于人如此,于国家也类似。


       虽然40岁还是正当壮年,年富力强,经验丰富,但已没有青年的狂燥和爆发力,高速狂奔其实已经力不从心。但过往的经验让我们仍心有不甘,总想恢复原来的爆  发力,沿着过去的经验和习惯一直走下去。


       2008年以来,对所处环境的变化,对自身的变化,对面临的发展阶段的变化,对目标的变化,政府也认识不清,前进的步伐还处于高度的惯性当中。因此,随后的五年,仍是为了高增长,不断财政放水,打激素保增长!


       但激素永远是激素,只能让你一时亢奋,不能让你恢复青春!


       所幸,自18大以来,这种情况得到一定的扭转,反腐、党建大大提高了执政党的执行力,为后续的全面变革做好了思想和组织上的准备。19大可以说是全面变革的宣言,系统总结了我们所处的外部环境变化、内部特征,主要矛盾的变化,用“新时代”这一全新的名词总结了未来的特征,提出了新时代中国的愿景和目标,提出了一系列的改革措施、方针、路线和政策。可以说,未来的目标是清淅的,原则是明确的,战略措施是得当的。


       然而理想与现实总是有巨大的鸿沟。从一个稳定的状态演进到另一个更好的稳定状态,中间需要经历一个不确定不稳定的状态!


       过往的经验限制了我们的认知,既得的利益和懒惰限制了我们的行动。因此在这种变革的时期,必然伴随着不理解、痛苦、迷茫和焦虑!


       暂时的舒适和懒惰让我们忘记了目标,拖着了我们的双腿!就象人到中年,都知道锻炼的重要性,但一旦要起早床,迈开腿去跑步时,大部分人更愿意赖在床上享受舒适的时光,反正生病和死亡还远在天边,所以目标总是得不到执行!


       作为一个组织,在变革时期,讲的是上下同欲者胜!个人也好,企业也好,国家也好,都需要有大体一致的认知。大部分的变革败在无法达成妥协,形成共识!


       各种不同的阶层和主体有着不同的既得利益和诉求,也有不同的认知,无论是利益冲突也好,认知也好,习惯也好,我们都害怕变化,因此变革总是困难的。所以有一句名言是这么说的:不变是等死,变是找死!


        从人拒绝变化的本性来看,最终只能在庸俗和平淡中走向灭亡!企业变革失败的案例数不胜数。民主国家也因为难以达成改革共识,也只能在平庸中走向衰败!这就是民主的最大副作用吧!


       祖国集中力量办大事的特点,虽然也有很多副作用(毫不讳言),但在变革时期,坚强的领导力绝对是必不可少的。一盘散沙的布朗运动不可能自发产生向好的力量和趋势!必须有明确的愿景和战略驱动,然后在坚强的领导力的带领下和执行力的保障下,实现中国由大变强的过程。


       古人云:“行百里半九十”。19大定下来的目标、路线和方针政策还只能是从战略层面想清楚目标是什么、怎么干。但“天若有情天亦老,人间正道是沧桑”,现实的复杂性,使得执行起来困难重重。一方面要咬定目标不放松,同时还要兼顾改革过程中各方面的利益,因此方法、力度和节奏就显得尤其重要!


       同时,改革的长期收益需要短期阵痛来换取,对有些群体来说尤其困难,因此坚持原则、做到公平和守法就非常重要!既使如此,改革还由于认知的问题、利益的问题、协调的问题等形成了一团乱麻、互相冲突,难以协调,因此吵架、冲突难以避免,矛盾一下子浮出表面,问题多多!然而这也是改革的必然现象。如果都一团和气,一派和谐,那还改什么革什么啊!正是矛盾,才是推动事务发展的动力。


       矛盾是推动事物发展的动力,但矛盾不一定推动事物朝好的方向发展,实质上也有很多失败的案例是推动事物朝坏的方面发展的,这也是改革的不确定性、改革的风险之所在。因此,改革的年代,也是不确定性高的年代。


       身处这样不确定性的年代,每个人都卷入其中!积极的应对之道是:认同顶层设计的目标,坚持初心;不断学习,加强对环境的认知,适应变化;坚持合理的利益诉求,以坚定的信心,建设性的态度来解决问题;改变老习惯和惯性思维,才可能在这场大变革中涅槃重生!


       从资本市场而言:自2015年以来,资本市场经历了疯牛和闪电熊,然后过渡到不温不火的蓝筹行情,再就是今年的绵绵不绝的下跌。在这样的跌宕起伏中,差不多过去了四年。


       投资者因为改革的迷茫,信心已到了低点,担心矛盾把中国经济拖入硬着陆的深渊!这种悲观大可不必。过去几年,中国经济虽然从整体上放缓,但经济的质量在不断变好。


       每一个行业,质量、效益、规范性都在提升。市场在快速向行业的龙头集中,强者恒强。这确实是一个对没有核心竞争力的弱小公司比较残酷的时代,下游市场的集中,导致中游也在不断集中。小公司由于合规成本的提高,再也不能以低价进行竞争。互联网的应用,也使得大公司的管理边界不断扩大,管理成本不断降低,“大象也能跳起舞来”。因此未来是一个“优胜劣汰,强者恒强”的时代。


       身处这一时代,从十年一周期的角度来说,现在迎来投资市场龙头公司的好时期,经过4~6年坚守,你大概率会在2022~2024年左右,迎来丰收的时节!


       爱智资产祝各位国庆节快乐,身体健康!

2018-09-30 737人浏览

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